隨著時(shí)代的發(fā)展以及我國(guó)經(jīng)濟(jì)的不斷進(jìn)步，我國(guó)的現(xiàn)代企業(yè)建設(shè)取得了較大程度上的進(jìn)步，為我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展以及綜合實(shí)力的提升做出重要貢獻(xiàn)。對(duì)于現(xiàn)代企業(yè)而言，要想提高企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力，不僅要不斷追求經(jīng)濟(jì)效益；同時(shí)，還需要對(duì)企業(yè)內(nèi)部進(jìn)行有效而科學(xué)的管理，財(cái)務(wù)管理便是其中十分重要的一項(xiàng)。就現(xiàn)代企業(yè)而言，要想做好有效的財(cái)務(wù)管理，就必須追求財(cái)務(wù)一體化管理的目標(biāo)。

【知識(shí)要點(diǎn)】

1.明確財(cái)務(wù)管理的內(nèi)容，了解各種財(cái)務(wù)關(guān)系；

2.理解各種財(cái)務(wù)管理目標(biāo)的內(nèi)容，掌握各財(cái)務(wù)管理目標(biāo)的優(yōu)缺點(diǎn)；

3.了解企業(yè)籌資動(dòng)機(jī)，熟悉各種籌資渠道與方式；

4.掌握財(cái)務(wù)分析的方法；

5.掌握償債能力、營(yíng)運(yùn)能力、盈利能力分析的內(nèi)容。

【核心概念】

財(cái)務(wù)管理

財(cái)務(wù)管理目標(biāo)及層次

營(yíng)運(yùn)資金的含義及特點(diǎn)

財(cái)務(wù)分析的含義及作用

單元一現(xiàn)代企業(yè)財(cái)務(wù)管理概述

·一、財(cái)務(wù)管理的含義財(cái)務(wù)管理是基于企業(yè)在經(jīng)營(yíng)中客觀存在的財(cái)務(wù)活動(dòng)和財(cái)務(wù)關(guān)系而產(chǎn)生的，財(cái)務(wù)管理是企業(yè)管理的一個(gè)重要組成部分。管理財(cái)務(wù)是企業(yè)組織財(cái)務(wù)活動(dòng)，處理企業(yè)與各方面財(cái)務(wù)關(guān)系的一項(xiàng)經(jīng)濟(jì)管理工作，是企業(yè)管理的重要組成部分。

（一）財(cái)務(wù)活動(dòng)

所謂財(cái)務(wù)活動(dòng)，是指資金的籌集、投放、使用、收回及分配等一系列行為。從整體上講，財(cái)務(wù)活動(dòng)包括以下四個(gè)方面

1.籌資活動(dòng)2.投資活動(dòng)

3.資金營(yíng)運(yùn)活動(dòng)

4.分配活動(dòng)

（二）財(cái)務(wù)關(guān)系

1.企業(yè)與投資者之間的財(cái)務(wù)關(guān)系

2.企業(yè)與債權(quán)人之間的財(cái)務(wù)關(guān)系

3.企業(yè)與受資者之間的財(cái)務(wù)關(guān)系

4.企業(yè)與債務(wù)人之間的財(cái)務(wù)關(guān)系

5.企業(yè)與政府之間的財(cái)務(wù)關(guān)系

6.企業(yè)內(nèi)部各單位之間的財(cái)務(wù)關(guān)系

7.企業(yè)與職工之間的財(cái)務(wù)關(guān)系

單元一現(xiàn)代企業(yè)財(cái)務(wù)管理概述

·二、財(cái)務(wù)管理的目標(biāo)（一）財(cái)務(wù)管理目標(biāo)的含義財(cái)務(wù)管理目標(biāo)又稱理財(cái)目標(biāo)，是指企業(yè)進(jìn)行財(cái)務(wù)活動(dòng)要達(dá)到的根本目的，是評(píng)價(jià)企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)是否合理的基本標(biāo)準(zhǔn)。它是企業(yè)一切財(cái)務(wù)活動(dòng)的出發(fā)點(diǎn)和歸宿，決定著企業(yè)財(cái)務(wù)管理的基本方向。

二、財(cái)務(wù)管理的目標(biāo)（二）財(cái)務(wù)管理目標(biāo)的層次財(cái)務(wù)管理目標(biāo)之所以具有層次性，主要是因?yàn)樨?cái)務(wù)管理的具體內(nèi)容可以劃分為若干層次。例如：企業(yè)財(cái)務(wù)管理的基本內(nèi)容可以劃分為籌資管理、投資管理、營(yíng)運(yùn)資金管理和利潤(rùn)分配管理等幾個(gè)方面，而每一個(gè)方面又可以再進(jìn)行細(xì)分。

財(cái)務(wù)管理內(nèi)容的這種層次化和細(xì)分化，使財(cái)務(wù)管理目標(biāo)成為一個(gè)由總體目標(biāo)、分部目標(biāo)和具體目標(biāo)三個(gè)層次構(gòu)成的層次體系。

二、財(cái)務(wù)管理的目標(biāo)

（三）財(cái)務(wù)管理的目標(biāo)明確財(cái)務(wù)管理目標(biāo)是搞好財(cái)務(wù)工作的前提，也是搞好企業(yè)管理的一個(gè)重要組成部分。·1.利潤(rùn)最大化

2.資本利潤(rùn)率最大化或每股利潤(rùn)最大化

3.企業(yè)價(jià)值最大化或股東財(cái)富最大化

單元二資金籌集與籌資結(jié)構(gòu)優(yōu)化

一、企業(yè)籌資概述

（一）企業(yè)籌資的含義與動(dòng)機(jī)

（1）設(shè)立性籌資動(dòng)機(jī)，是企業(yè)設(shè)立時(shí)為取得資本金而產(chǎn)生的籌資動(dòng)機(jī)。

（2）擴(kuò)張性籌資動(dòng)機(jī)，是企業(yè)為擴(kuò)大生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)規(guī)模或增加對(duì)外投資而產(chǎn)生的追加籌資的動(dòng)機(jī)。

（3）調(diào)整性籌資動(dòng)機(jī)，是企業(yè)因調(diào)整現(xiàn)有資金結(jié)構(gòu)的需要而產(chǎn)生的籌資動(dòng)機(jī)

單元二資金籌集與籌資結(jié)構(gòu)優(yōu)化

·二、權(quán)益資金籌集

·權(quán)益資金籌資的方式主要有吸收直接投資、發(fā)行股票和利用留存收益。

·（一）吸收直接投資

·（1）現(xiàn)金投資（2）實(shí)物投資

·（3）工業(yè)產(chǎn)權(quán)投資

·（4）土地使用權(quán)投資

單元二資金籌集與籌資結(jié)構(gòu)

優(yōu)化

·二、權(quán)益資金籌集

·（二）發(fā)行普通股

股票是指股份有限公司發(fā)行的

、用以證明投資者的股東身份和權(quán)益并

據(jù)以獲得股利的一種可轉(zhuǎn)讓的書面證明

單元二資金籌集與籌資結(jié)構(gòu)優(yōu)化

·三、負(fù)債資金的籌集·（二）利用商業(yè)信用商業(yè)信用是指商品交易中的延期付款或延期交貨所形成的借貸關(guān)系，是企業(yè)之間的一種直接信用關(guān)系。商業(yè)信用是商品交易中錢與貨在時(shí)間上和空間上的分離而產(chǎn)生的，它的形式多樣，范圍廣泛，已成為企業(yè)籌集資金的重要方式。

單元二資金籌集與籌資結(jié)構(gòu)優(yōu)化

·三、負(fù)債資金的籌集·（三）發(fā)行公司債券公司債券是由企業(yè)發(fā)行的有價(jià)證券，是企業(yè)為籌措資金而公開(kāi)負(fù)擔(dān)的一種債務(wù)契約，表示企業(yè)借款后，有義務(wù)償還其所借金額的一種期票。即發(fā)行債券的企業(yè)以債券為書面承諾，答應(yīng)在未來(lái)的特定日期，償還本金并按照事先規(guī)定的利率付給利息。發(fā)行債券是企業(yè)主要籌資方式之一。